华夏基金赵新宇：互联网理财2.0时代构想

       11月25日晚，在腾讯互联网与社会研究院、Techweb联合主办的第6期互联网前沿沙龙上，腾讯财付通助理总经理马晓东，百度金融中心负责人孟庆魁，华夏基金管理有限公司董事总经理赵新宇，融360联合创始人叶大清共同探讨互联网理财如何突破创新。

互联网理财2.0时代构想

　　赵新宇  华夏基金董事总经理

　　现在是互联网时代，特别是去年互联网金融火起来以后，我们作为传统企业，其实是受冲击的一方。我想谈一谈我们作为传统企业的一些思考。

　　华夏基金是在全基金行业最大的基金管理公司，我们原来在这个行业里面一直很牛，结果去年一不留神就被余额宝给颠（覆）了一下，用货币基金，这个行业里面最简单的投资工具，把我们连续行业七年第一名的位置拉了下来，取代了我们的地位。

　　过去在金融行业里，几个基金公司天天绞尽脑汁，生怕别人超过，结果一不留神，被一个叫阿里巴巴的公司占到了第一。去年余额宝出现，6月17日上线，到6月30日的时候规模达到50多亿，当时我们已经感觉到用户数的增长和规模的增长太迅速了。有一个对比，我们公司在2013年的1月8日的时候推出了一个网上的货币基金理财的工具，叫华夏活期通，还专门开了一个发布会。它能够让你用移动互联网的方式，通过客户端申购货币基金，赎回货币基金。5个月的时间，我们通过这个APP，净流入达到了50个亿。结果余额宝一出来半个月就50个亿，然后呈几何基数的上涨，所以我们当时非常担心。后来我们开始跟BAT谈合作。

一、一场大象与蜜蜂的战斗

　　我们面临的问题不仅仅是谁卖的货币基金多，我们面临的其实是一场革命。这个革命带来的影响，可能不仅仅是一个产品的销售渠道的变迁。我看到一个新闻图片，一只大象被一堆蜜蜂蜇死了，这对我非常有启发。美国很多创新的互联网金融商业模式和互联网金融企业，实际上是侵入一个很小的细分市场。比如，我们熟知的P2P。每一个介入的创新商业模式和创业的领域，都是利用了互联网思维进入了一个非常细分的市场。

　　我们是一头大象，我们天天担心的是这一片丛林里面再冒出一头比我们更强壮的大象，但是最后发现不是，反而被一群蜜蜂打倒了。这就是传统金融机构未来可能面临的状况。P2P，社交型的金融，社交型的股票交易，社交型的外汇交易等等，都在从各个细分领域，从小众的市场，在向传统金融行业发起攻击。但是现在没有影响到本质，因为互联网金融的用户群是年轻人，不是传统金融的用户群。五到十年以后会是什么样？可能这个周期比较长。

　　2009年的时候，我刚刚接手我们的公司的互联网业务，当时公司让我做一个规划，没有任何数字可以参考。恰好淘宝网的一个人找我，想让我们公司在淘宝网上投广告。那时候淘宝网没有现在这么无所不能，还希望我们这些传统机构在那投广告，赚广告费。根据淘宝公司给我的数据，未来有网络支付和网络购物习惯的这一部分年轻人，随着时间的推移，在五到十年后，可能有一次爆发。当时一方面是想让公司重视我的业务，没想到2013年真的发生了。现在新的挑战者，在各个细分领域对金融行业的挑战者，在五年十年后，他们的这批客户成熟后，这些客户还能不能成为传统金融机构所争取的对象？他们已经习惯了互联网的方式和体验。但对于我们来说，现在并不可怕。因为有一点很重要，截止到目前为止，在互联网上还没有一个金融巨头，虽然阿里巴巴做了余额宝，腾讯做了理财通，但也许今天的阿里巴巴、腾讯，跟我们一样也是丛林里的大象，未来也会被挑战。我们现在的机会是那一群蜜蜂还没有形成合力，它们还分别在不同的地方，给我们留下空间和机会，我们还有时间和空间去调整应对这样的挑战。

二、牛魔王如何斗法孙悟空

　　西游记里经常出现一个情节，孙悟空会拔一撮毛，变成无数个小猴子来打妖怪。但是在大话西游里有个情节，牛魔王甩了甩自己身上的虱子，变成无数只小牛对打，这意味着什么呢？传统金融机构，一定要抛弃过去这种正面战场作战的大而全的思维，要改变自己。怎么改变呢？

　　第一，化整为零。以一头大象的身躯去和一堆蜜蜂正面交锋，打法根本不一样，一定会输的。我们要进一步地做市场细分、需求细分、服务细分。我们曾经有一个资金叫华夏盛世，一天募了180个亿。余额宝六个月一千个亿其实不算什么，我们当年股市最好的时候也曾有过。其实金融产品设计从来没考虑过客户的需求。原来我们的产品设计是大而全的。不同年龄，不同行业，不同身份的投资者，可能要去向他们推不同的产品。我不是希望一个产品180亿，可能我希望的是做十个产品到180亿，因为它要适应不同的人群。这意味着我们要对市场的细分，对客户需求的细分。这是我们未来要做的，把以前笨重的方式改变。

　　第二，化敌为友。所有人把挑战者视为敌人，我觉得没有必要。未来与互联网的合作，实际上是网络世界里面的，互为补充的活动。必须自己首先融入到互联网的生态圈子里，才可能分享互联网的增长，分享互联网的繁荣。我们主动和BAT平台合作，还有很多的支付公司，甚至一些非常小的互联网公司。我们想化身到网络世界里，去变成一个节点。过去说去中心化，我们都被别人给去了，难道我们就不存在了吗？不行，我们要变成结网里面的节点，只要成为那个点，就依然具备着在这个世界里生存和发展的能力。还有跨界整合数据，我们费了很大劲，收集了很多用户的信息，但是这些信息拿没有什么意义，不是立体的数据，我们没有办法获得完整的用户画像。通过跨界合作、大数据、互联网技术，可以描绘出完整的用户画像。这样才能细分客户，推出适合他们的产品。最后通过各种整合，融入到互联网的生态圈里，而不是说在这个生态圈之外。有的金融机构说要自己打造一个生态圈，对不起，这个还真不行。我们很难去影响整个公司的文化，因为传统思维太根深蒂固，很难能够达到互联网思维。

　　第三，化繁为简。我们的用户体验、业务流程、产品创新方式，都要做简化。其实华夏的活期通产品，在基金行业里是非常成功的一个产品，是完全靠基金公司自己设计出来的。当然这个与互联网产品相比有很多的缺点，但在我们内部还是很成功的。我们第一次做APP的时候，想把原来互联网上的交易和服务的系统全部照搬到手机上，结果发现做完了以后没有人用。当时我们产生了比较大胆的想法，既然客户搞不懂那么多复杂的概念，我们就让他买货币基金。因为货币基金最简单，门槛最低。结果没有想到，这个APP的下载量和活跃度以及使用程度远远超过了综合性的网银APP。这也确实证明了简化的重要性。现在已经有国外的银行，一家银行推出几十个APP，把所有的服务全部拆分出来服务于客户，而不是像国内用网银综合所有功能。

三、互联网理财2.0时代

　　第一，互联网理财的2.0时代是通过互联网技术和大数据，能够大规模的为客户提供个性化的服务，而不是再像以前那样提供一个产品覆盖所有的市场。

　　第二，利用互联网技术，为客户提供投资前、投资时、投资后的全程服务。