计算机行业2018年度投资策略报告:人工智能为主线,关注行业落地

行业核心观点:

行业整体增速放缓,相对估值并无优势,高速增长存在分化,预计2018年仍为结构性行情,随着市场整体风格的变化,对于个股的考量周期被延长。

人工智能带来的技术升级逐步进入商业化,随着上游硬件(芯片)与下游数据(5G、物联网)进一步匹配,AI技术将结合到更多应用场景中,目前以机器学习为代表的AI算法在视觉和语音的感知领域效果优异,关注场景中AI芯片应用与流量入口的发展;云计算的市场规模仍在高速扩张,IaaS投入趋势延续,巨头参与为主,而以微软、Adobe为代表的传统软件商云转型取得良好效果,关注A股同类公司进行SaaS转型带来的新增长机遇,同时关注政策倾斜的网络安全、工业软件板块。

投资要点:

人工智能场景落地:AI在感知层面的良好效果,逐步带来语音与视觉领域相关场景的应用落地,巨头的引领将带动来自“端”的算力需求显著增加,人工智能芯片值得关注。目前AI在理解和泛化应用上没有取得很好的效果,脱离窄人工智能的相关应用场景距离真正商业化还较远。

传统优势软件商云转型:经过近十年的发展,IaaS在全球范围内的增长趋势并未放缓,龙头效应明显,而国内外的市场规模差距昭示国内云计算市场巨大的空间。微软office365、Adobe的成功云转型是传统软件商SaaS转型的良好先例,国内同类软件厂商的转型同样值得关注。

信息安全行业增长提速:目前安全行业市场规模约350亿元左右,信息安全投入占IT总投入比例较发达国家仍有较大差距。由于《网络安全法》等法律与政策的促进以及网络安全重要政治意义的影响,行业增长提速确定性较高,传统龙头厂商仍将是行业规模增长的受益者。

风险提示:人工智能技术推广不及预期;行业系统性风险;政策落实力度不及预期。

本文来自企鹅号 - 中证网媒体

发表于

我来说两句

0 条评论
登录 后参与评论

相关文章

来自专栏罗超频道

百度与华为战略合作的野心:联手瓜分移动和AI蛋糕

最近,李彦宏很忙,真的很忙! 昨天,百度公司与河北雄安新区管委会正式签署战略合作协议,李厂长刚刚在雄安新区“领证”,用了10辆Apollo自动驾驶汽车“迎亲”,...

3657
来自专栏点滴科技资讯

金融下一站:指数银行

? 图中位于中间位置的为本文作者,BBVA银行总裁Francisco González 指数技术(Exponential technologies)为构建有助...

3406
来自专栏量子位

阿里巴巴宣布正自主研发AI芯片,性价比是同类产品40倍

今天,阿里对外透露了芯片研发的最新进展:阿里巴巴达摩院正研发一款神经网络芯片——Ali-NPU。

1021
来自专栏新智元

麦肯锡万字报告对比中美AI竞争力:学术、产业生态、算法、数据、计算力(下载)

【新智元导读】 麦肯锡最近一篇长达20页PDF的报告对中国AI当下的发展状态进行了全面而细致的介绍。文章从学术研究、算法、数据、计算能力四个角度分析中国的AI实...

52215
来自专栏京东技术

京东曲美之家上线国内首个可“吟诗作赋”的导购机器人

9月27日,随着曲美京东之家北五环旗舰店的开业,京东联手曲美家居打造的AI智能导购屏正式与消费者见面,这是集计算机视觉、自然语言理解、语音合成三大AI能力于一体...

1365
来自专栏云+创业计划

云+创业线上分享会丨腾讯云服务如何助力零售行业变革

2018年9月14日,腾讯云·云+创业携手亿欧举办了一场“云服务助力传统零售变革智慧零售”的线上分享。在此次线上活动中,腾讯云零售解决方案架构师骅懋作为主讲嘉宾...

2582
来自专栏机器学习算法与Python学习

人工智能新动态 -- 2018AI市场规模千亿级(让AI骚动起来吧)

为加快人工智能产业发展,由国家发改委、科技部、工信部、中央网信办制定的《“互联网+”人工智能三年行动实施方案》日前正式印发,计划到2018年,基本建立人工智能的...

4053
来自专栏人称T客

人工智能恐成又一个“骗钱利器”?

T客汇官网:tikehui 撰文 |张珅健 随着运算能力的飞跃式发展,人工智能这一拥有着数十年历史的“老词”,在最近几年重获新生。在意识到该技术的能力和重要性之...

2954
来自专栏云计算D1net

亚马逊云计算:钱不是问题

据国外媒体报道,亚马逊网络服务(AWS)部门负责人安迪·杰西(Andy Jassy)称,他不惧怕云计算竞争对手谷歌和微软拥有的庞大现金储备。 周三,在拉斯维加斯...

3626
来自专栏大数据文摘

实录 | 苹果库克对话清华经管院长钱颖一:硅谷该多向中国学习

1843

扫码关注云+社区

领取腾讯云代金券